微信扫码登录
自选
APP下载
扫一扫,下载
估值:34.42
起始价: 24.75 
最新价: 26.30 
考虑到房地产市场承压,收并购拉低平均物业费,但毛利率改善,费用率下降,我们预计公司2024-2026年营业收入分别为178.05、207.92、241.29亿元,同比增速分别为20.6%、16.8%、16.1%,归母净利润分别为35.68、41.91、48.63亿元,同比增速分别为21.8%、17.5%、16.0%,EPS分别为1.56、1.84、2.13元/股,3年CAGR为18.4%。鉴于公司在商管业务具有稀缺性,物管业务竞争力强,作为行业龙头规模增速高于行业均值,参照可比公司估值,我们给予公司2024年20倍PE,目标价34.42港元(1港元=0.9084人民币),维持“买入”评级。
物管商管携手高增,数字化有望创新增
26.30 -2.77% -0.75

TA关联分析

  • 买入
    操作
  • --
    趋势
  • 34.42
    估值
  • --
    基本面
你建议本股当前如何操作?
  • 买入
  • 观望
  • 卖出
表情
同时转发
  • 第一上海证券 04/02
    估值:43.2
    目标价43.2港元,维持买入评级:公司跻身物管行业第一梯队企业,凭借强大的业绩韧性和经营能力,在管规模有质量稳定增长。依托华润集团及华润置地、物管和商管的全业态覆盖和业态间协同的三大优势将不断巩固其龙头地位,并得到长期稳步发展。我们预计公司2024年-2026年的归母净利润分别为36.6亿元、43.4亿元及50.0亿元,分别给予公司物管业务及商管业务2024年20倍及30倍市盈率,得出目标价为43.2港元,较现价有74.2%的上涨空间,维持买入评级。物管+商管双赛道高品质发展,提升股东回报
  • 西南证券 03/29
    操作:买入
    买入价: 24.75
    预计公司2024-2026年净利润复合增速为20.2%,考虑公司管理规模稳步提升,且是上市商管公司稀缺标的,维持“买入”评级。2023年业绩公告点评:管理规模稳健增长,商管保持领先
  • 国信证券 03/28
    操作:买入
    买入价: 25.00
    我们基本维持此前的盈利预测,预计公司2024-2025年归母净利润分别为36.5/44.1亿元(原值为36.5/45.1亿元),对应每股收益分别为1.60/1.93元,对应当前股价PE分别为13.3/11.0倍,维持“买入”评级。全年业绩增长31%,派息率提升至55%

请点击右上角的【...】按钮

选择【浏览器】打开

×