微信扫码登录
自选
APP下载
扫一扫,下载
04/03 21:45
0 0

锦波生物(832982)研报解读--天风证券:三型溶液强强合作修丽可,强高端心智,有望做高胶原赛道天花板

天风证券近期发布了锦波生物(832982)研究报告:“【锦波生物】三型溶液强强合作修丽可,强高端心智,有望做高胶原赛道天花板”。以下是【U财经】的直观解读:


操作建议:买入

趋势预测:暂无

合理估值:357元

基本面:暂无

<研报摘要>重组胶原蛋白技术的突破带动行业整体增长,国内头部厂商均加速布局,国内供给及需求侧空间均有望提升,预计今年延续高景气。锦波生物为胶原蛋白领军企业,纳入北证50流动性改善,同时商业化加速,业务多点开花,①医美:强强联合修丽可格局优化,锚定高端,强心智,稳价盘,预计24年持续增长;此外在研产品储备丰富,十七型产品上市打造薇旖美矩阵化产品线,近期加大品牌建设携手分众有望卡位C端胶原再生心智。②原料:携手欧莱雅,原料获大厂认证合作,预计持续放量。我们预计23-25年归母净利润为3.0/4.6/6.5亿元,对应PE54/35/25X,选取巨子生物、华熙生物、爱美客、百普赛斯作为可比公司,其25年对应的PEG空间为0.6-0.7,考虑稀缺性及后续成长性,给予25年公司0.8倍PEG,对应25年PE38倍,目标价为357元,维持“买入”评级。

<研报原文> 天风证券--【锦波生物】三型溶液强强合作修丽可,强高端心智,有望做高胶原赛道天花板



【延伸】

【U财经】提供了锦波生物(832982)更多机构/个人分析,以及综合分析总结。详见锦波生物(832982),一键提交你的分析后即可查看

【U财经】筛选了更多值得关注的股票分析,详见U分析



附注

1、本文为个人观点、公开信息或系统智能产生的数据,力求但不保证其准确性、完整性和及时性,不构成投资建议。

2、【U财经】以创新架构融合系统智能和群体智慧,简捷、直观、多维和客观地发现股票和高手。

193.99 -2.75% -5.49
你建议本股当前如何操作?
  • 买入
  • 观望
  • 卖出
表情
同时转发
  • 天风证券 04/18
    操作:买入
    买入价: --
    重组胶原蛋白技术的突破带动行业整体增长,国内头部厂商均加速布局,国内供给及需求侧空间均有望提升,预计今年延续高景气。锦波生物为胶原蛋白领军企业,纳入北证50流动性改善,同时商业化加速,业务多点开花,①医美:强强联合修丽可格局优化,锚定高端,强心智,稳价盘,预计24年持续增长;此外在研产品储备丰富,十七型产品上市打造薇旖美矩阵化产品线,近期加大品牌建设携手分众有望卡位C端胶原再生心智。②原料:携手欧莱雅,原料获大厂认证合作,预计持续放量。考虑公司积极加强营销及产品研发,预计高盈利延续,因此我们预计24-26归母净利润由4.6/6.5/8.5亿元上调至4.9/6.8/8.9亿元,对应PE29/21/16X,维持“买入”评级。 【锦波生物】24Q1归母净利润0.85-1.05亿元,看好公司未来发展
  • 信达证券 04/16
    操作:买入
    买入价: 207.20
    我们预计锦波24-26年归母净利分别为4.7/6.9/8.8亿元,当前市值对应24年PE为30倍。重组胶原蛋白行业高景气度持续兑现,考虑到锦波在医美领域的领先地位,维持“买入”评级。 【锦波生物】24Q1业绩预告点评:归母净利润0.85-1.05亿元,重组胶原蛋白景气度持续兑现
  • 东吴证券 04/16
    操作:买入
    买入价: 207.20
    公司是我国领先的功能蛋白企业,一体化布局重组胶原蛋白产品和抗HPV生物蛋白产业链,重组胶原蛋白针剂快速放量,敷料和功能性护肤产品空间较大,在研储备丰富。鉴于2024Q1季报尚未披露,我们维持2024~26年归母净利润分别为5.14/7.15/9.09亿元,2024~2026年归母净利润分别同增71.3%/39.2%/27.2%,当前市值对应2024~26年PE为27x/20x/16x,维持“买入”评级。 【锦波生物】2024Q1业绩预告点评:业绩预告超预期,薇旖美全程抗衰定位持续深化

请点击右上角的【...】按钮

选择【浏览器】打开

×