微信扫码登录
自选
APP下载
扫一扫,下载
02/10 22:15
0 0

金徽酒(603919)研报解读--国信证券:西北区域名酒发展步入快车道

国信证券近期发布了金徽酒(603919)研究报告:“【金徽酒】西北区域名酒发展步入快车道”。以下是【U财经】的直观解读:


操作建议:买入

金徽酒是甘肃消费升级显著受益标的,维持“买入”评级。预计公司2023-2025年实现营收25.05/30.06/36.00亿元,同比+24.5%/20.0%/19.8%;实现归母净利润3.46/4.72/6.28亿元,同比+23.4%/36.5%/33.0%,对应PE33.8/24.8/18.6X。考虑到省内消费升级,区域化扩张和费用优化期权,给予2024年25-30XPE,对应目标价23.27-27.92元,维持“买入”评级。

趋势预测:暂无

合理估值:暂无

基本面:较好

金徽酒位于甘肃省陇南市,是西北区域名酒品牌。公司主推年份系列、柔和系列、正能量系列、星级系列等产品,实现省内全价格带布局,并有序开展泛全国化扩张。2018年以来,公司开启“二次创业”,相继在战略、机制、渠道等进行全方位改革,营收由2018年的14.62亿元增长至2022年的20.12亿元,CAGR达8.3%;归母净利润由2.59亿元增长至2.80亿元,CAGR达2.0%左右。2023年至今,公司持续加大省内渠道下沉以及省外开拓进度,有望实现陇南名酒复兴。

<研报原文> 国信证券--【金徽酒】西北区域名酒发展步入快车道



【延伸】

【U财经】提供了金徽酒(603919)更多机构/个人分析,以及综合分析总结。详见金徽酒(603919),一键提交你的分析后即可查看

【U财经】筛选了更多值得关注的股票分析,详见U分析



附注

1、本文为个人观点、公开信息或系统智能产生的数据,力求但不保证其准确性、完整性和及时性,不构成投资建议。

2、【U财经】以创新架构融合系统智能和群体智慧,简捷、直观、多维和客观地发现股票和高手。

20.98 +2.49% +0.51
你建议本股当前如何操作?
  • 买入
  • 观望
  • 卖出
表情
同时转发
  • 国信证券 01/15
    基本面:较好
    金徽酒位于甘肃省陇南市,是西北区域名酒品牌。公司主推年份系列、柔和系列、正能量系列、星级系列等产品,实现省内全价格带布局,并有序开展泛全国化扩张。2018年以来,公司开启“二次创业”,相继在战略、机制、渠道等进行全方位改革,营收由2018年的14.62亿元增长至2022年的20.12亿元,CAGR达8.3%;归母净利润由2.59亿元增长至2.80亿元,CAGR达2.0%左右。2023年至今,公司持续加大省内渠道下沉以及省外开拓进度,有望实现陇南名酒复兴。【金徽酒】西北区域名酒发展步入快车道
  • 国信证券 01/15
    操作:买入
    买入价: 23.05
    金徽酒是甘肃消费升级显著受益标的,维持“买入”评级。预计公司2023-2025年实现营收25.05/30.06/36.00亿元,同比+24.5%/20.0%/19.8%;实现归母净利润3.46/4.72/6.28亿元,同比+23.4%/36.5%/33.0%,对应PE33.8/24.8/18.6X。考虑到省内消费升级,区域化扩张和费用优化期权,给予2024年25-30XPE,对应目标价23.27-27.92元,维持“买入”评级。 【金徽酒】西北区域名酒发展步入快车道
  • 投资本质 2023/12/25 11:04
    估值:24.00
  • 投资本质 2023/12/25 11:04
    素质:中等

请点击右上角的【...】按钮

选择【浏览器】打开

×